近年來，在大數據、云計算、移動互聯網等信息技術快速發展的推動下，以互聯網支付、網絡借貸（P2P）、股權眾籌融資等為代表的互聯網金融快速發展，業務形態日趨多元化?；ヂ摼W金融在提高金融服務效率，降低交易成本，滿足多元化投融資需求，提升金融服務普惠性和覆蓋面等方面，發揮了積極作用。

潘功勝

互聯網金融本質上仍是金融，其優勢在于技術創新，要注重運用新技術提升金融服務實體經濟的效率。但互聯網金融沒有改變金融風險隱蔽性、傳染性、突發性和較強的負外部性的特征。由于互聯網的特性，其風險的波及面更廣、擴散速度更快、溢出效應更強。同時，我們要充分認識到，互聯網金融從業機構缺乏風險的洗禮，風險意識、合規意識、消費者權益保護意識淡漠，反洗錢、反恐怖融資制度與技術支持系統缺失，有些甚至打著“互聯網金融”的幌子進行非法集資、金融詐騙等違法犯罪活動。特別是，近期爆發的一系列風險事件，對行業的聲譽和社會形象造成了很大的負面影響，引起了社會各界的高度關注，規范互聯網金融發展已經成為社會各界的廣泛共識。

中央、國務院高度重視互聯網金融發展。李克強總理在今年的《政府工作報告》中，明確提出“規范發展互聯網金融”。建立一個良好的互聯網金融生態，促進行業良性健康發展，需要發揮好行政監管和行業自律管理兩方面的作用。

去年7月，經中央、國務院同意，人民銀行等十部委發布了《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》，明確了互聯網金融監管的總體要求、原則和職責分工。隨后，人民銀行發布了《非銀行支付機構網絡支付業務管理辦法》，進一步加強了對網絡支付業務的監管。有關金融監管部門正在完善監管規則，網絡借貸、股權眾籌融資等方面配套的監管辦法將陸續出臺。

依據現行的法律法規，打擊非法、保護合法、維護公平競爭的市場秩序，是金融管理部門制定和完善互聯網金融監管規則的基本出發點。有一些基本的原則需要遵循。要堅持監管規則的公平性，不論金融機構還是互聯網企業，只要做相同的金融業務，監管的政策取向、業務規則和標準就應一致，不應對不同市場主體的監管標準寬嚴不一，引發監管套利。要實施穿透式監管，透過互聯網金融產品的表面形態看清業務實質，將資金來源、中間環節與最終投向穿透聯接起來，按照“實質重于形式”的原則甄別業務性質，根據業務功能和法律屬性明確監管規則。要實施功能監管，按照業務性質明確監管責任，堵塞監管漏洞，消除監管空白，實現金融風險監管全覆蓋。要嚴格執行客戶資金第三方存管制度，對資金賬戶及跨行清算實行透明化、集中化運作，確保金融管理部門對互聯網資金流動實現全方位監測。要建立反洗錢、反恐怖融資的制度及技術支持系統，采取有效措施識別客戶身份，主動監測并報告可疑交易。要借鑒商品市場反傾銷的做法，防范虧本銷售、交叉補貼、不良關聯交易等不正當競爭行為，防止濫用市場支配地位。要落實投資者適當性管理，加強投資者教育和消費者權益保護。

行業自律是對行政監管的有益補充和有力支撐，也是創新監管的重要內容。如果行業自律能夠充分發揮作用，行業發展有序規范，從業機構審慎合規經營程度高，就有利于營造效率更高、方式更靈活的監管環境，提高監管的彈性和有效性。反之，一旦潛在風險過度累積和暴露，會迫使監管部門降低監管容忍度、強化監管剛性，采取更為嚴格的監管理念和監管措施。觀察幾十年來國際金融監管的動態演變，大家可以觀察到這樣一個變化的軌跡。

中國互聯網金融協會是全國性行業自律組織，承擔著制定互聯網金融經營管理規則和行業標準，促進從業機構業務交流和信息共享，建立行業自律懲戒機制等重要職責，各方面都給予了很高的期望。希望協會立足職責定位，發揮自身優勢，抓緊建立和完善行業自律管理框架，引導從業機構合規審慎經營，維護良好的市場秩序。加強對互聯網金融發展重大問題的研究，動態開展風險監測和預警，為推動行業健康發展積極建言獻策。健全內部工作機制，向各會員單位和社會各界提供優質服務，加強與各方面的溝通協調，發揮金融管理部門和從業機構之間雙向溝通的橋梁和紐帶作用。

我國經濟和金融的快速發展，為包括互聯網金融在內的金融業發展提供了廣闊的市場空間。希望各互聯網金融從業機構緊緊圍繞服務實體經濟的宗旨，規范發展，公平競爭，防范風險，善用社會各界對我們這個行業的良好期望和支持，向社會展現互聯網金融業的良好形象，這樣才能行穩致遠。

（作者系全國政協委員、中國人民銀行副行長兼國家外匯管理局局長）